近期，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)正經(jīng)歷一場前所未有的寒冬。北京、浙江、廣東多地接連出現(xiàn)嚴重的清盤、跑路、逾期、失聯(lián)等風險事件。

這些平臺的持續(xù)爆雷讓行業(yè)內(nèi)一片風聲鶴唳，讓許多投資者對互聯(lián)網(wǎng)金融（簡稱互金）行業(yè)的未來充滿悲觀情緒。

針對行業(yè)集中爆發(fā)出的風險，監(jiān)管層加緊風險整治。7月9日，在人民銀行會同互聯(lián)網(wǎng)金融風險專項整治工作領導小組有關成員單位召開互金整治下一階段工作部署動員會上，整治工作領導小組組長、人民銀行副行長潘功勝對互金風險專項整治作出表態(tài)：按照打好防范化解重大風險攻堅戰(zhàn)總體安排，再用1到2年時間完成互聯(lián)網(wǎng)金融風險專項整治，化解存量風險，消除風險隱患，同時初步建立適應互聯(lián)網(wǎng)金融特點的監(jiān)管制度體系。

面對行業(yè)的深度洗牌，網(wǎng)利寶平臺創(chuàng)始人趙潤龍認為，雖然行業(yè)出現(xiàn)了過山車般的發(fā)展和震蕩，但互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)11年的發(fā)展已經(jīng)證明了它存在的價值，行業(yè)的發(fā)展對中國實體經(jīng)濟的支持作用是不可忽視的。即便有波折，但方向沒錯，一定會始終向前。通過各平臺的不斷反思、改善商業(yè)模式、苦練內(nèi)功，政策性的“良幣驅逐劣幣”，將推動互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)進入優(yōu)勝劣汰的下半場，具備持久競爭力、合規(guī)意識強的優(yōu)秀平臺將在大浪淘沙中脫穎而出，走向可持續(xù)的健康發(fā)展之路。同時，隨著政策的落地和推行，整個行業(yè)將構建出更加安全、透明、穩(wěn)健的新生態(tài)，“慧眼識珠”的理性投資者將享受行業(yè)發(fā)展的巨大紅利。

現(xiàn)狀

優(yōu)勝劣汰-對金融風險深懷敬畏之心

“千淘萬漉雖辛苦，吹盡黃沙始到金?！苯?jīng)過10余年的“野蠻生長”，鼎盛時期全國高達8000多家P2P網(wǎng)貸平臺的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)開始凸顯馬太效應，P2P平臺近期接連出現(xiàn)問題，為整個行業(yè)蒙上了一層陰影。

“大浪淘沙、優(yōu)勝劣汰，這其實是行業(yè)長遠健康發(fā)展的必經(jīng)階段?！?月20日，在位于北京三元橋附近的辦公室，網(wǎng)利寶董事長趙潤龍侃侃而談。辦公室外的工作平臺上，公司員工們正忙碌而有序地從事著一項接一項的工作。行業(yè)的“嚴冬”似乎并未對這里造成什么影響。

“每個初創(chuàng)行業(yè)都會經(jīng)歷波折，但撥開浮萍就能看見清水?；ソ鹦袠I(yè)正經(jīng)歷一個自我凈化的過程，激濁揚清之后，行業(yè)會迎來更良性的發(fā)展。而對于經(jīng)營規(guī)范、風控實力較強、一直以來支持實體經(jīng)濟的優(yōu)秀平臺而言，這反而是難得的發(fā)展契機?！?/p>

作為一名在國內(nèi)外金融行業(yè)深耕多年的資深從業(yè)者，趙潤龍對形勢有著清醒的判斷。

“截至2018年5月底,P2P網(wǎng)貸行業(yè)歷史累計成交量超過7萬億大關，有效緩解了我國小微企業(yè)融資難問題?，F(xiàn)實證明，以P2P網(wǎng)絡借貸為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融可以作為現(xiàn)有金融體系的重要補充，為扶持小微企業(yè)，緩解他們?nèi)谫Y難、融資貴和服務實體經(jīng)濟作出巨大貢獻。”

趙潤龍分析，目前行業(yè)面臨的問題其實是由幾方面因素疊加造成的：

從宏觀層面看，在全國金融“去杠桿”的背景下，企業(yè)融資通道被大量削減，現(xiàn)金流陷入高度緊張狀態(tài)，市場流動性風險上升，網(wǎng)貸行業(yè)受傳導效應影響，部分平臺逾期率上升；第二，網(wǎng)貸備案延期，一些合規(guī)程度較低的平臺出現(xiàn)了出借人流失的情況，平臺流動性受到抑制，無法覆蓋經(jīng)營成本，甚至導致平臺資金鏈斷裂。中美貿(mào)易戰(zhàn)的陰霾，也在一定程度上加重了市場的看空情緒。

從微觀層面看，由于最初野蠻生長、泥沙俱下，部分企業(yè)“初心不正”，為攫取非法利益，掛羊頭賣狗肉，以P2P之名行非法集資之實。有的平臺團隊實力較弱、風控意識較差，對金融行業(yè)無敬畏之心，過于激進的“創(chuàng)新”導致嚴重的平臺流動性風險。

以“活期理財”等違規(guī)期限錯配產(chǎn)品為例，趙潤龍解釋說，有些平臺為了快速吸引投資者，開發(fā)了一系列即存即取的理財產(chǎn)品，在市場上行的前提下可以不斷擴大規(guī)模，但一旦市場下行，投資者信心缺失，這些平臺就無法抵御“擠兌”，造成資金鏈斷裂，導致平臺的崩盤。

“‘活期理財’等項目短期能獲得大量利潤，從公司成立伊始，我們就面臨著無數(shù)類似的誘惑，但從始至今我們平臺從沒有發(fā)過任何一款這樣的產(chǎn)品?！睂τ诰W(wǎng)利寶一直以來的選擇，趙潤龍頗為驕傲，“因為我們的團隊對金融太了解——這種產(chǎn)品在漲潮時看上去很美，但一旦遇到退潮，對平臺和出借人都將是毀滅性的打擊。”

曾經(jīng)親身經(jīng)歷過美國次貸危機的趙潤龍對風險有著深刻的認識，“潮水退了，才知道誰在裸泳。大浪淘沙下，剩者方能為王。風險管理是金融業(yè)務的核心所在，是互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的發(fā)展命門，也是我們一直奉行的首要原則。過去幾年的發(fā)展中，網(wǎng)利寶并沒有盲目地追求速度，而是在合規(guī)發(fā)展、風險第一、穩(wěn)健作業(yè)方面投入了大量的人力物力?！?/p>

在7月18日網(wǎng)利寶舉行的一次“回家之旅”平臺開放日上，工作人員專門向出借人現(xiàn)場打開了平臺風控系統(tǒng)，并且通過大屏幕對在貸項目借款人信息進行了全流程、無遮擋的展示。初審、復審、法務審核、運營審核、貸中管理、貸后追蹤……每一個上線的項目都是這套風控流程體系嚴格篩選出來的結果；借款項目在線上募資前，網(wǎng)利寶會對借款人資質和抵質押物進行嚴格審查；借款項目在完成線上募集后，網(wǎng)利寶更會對借款資金的使用情況、借款人最新情況、資金歸還情況等進行跟蹤。

此外，網(wǎng)利寶還先后與多家知名大數(shù)據(jù)征信方案供應商如前海征信、綠灣科技、同盾科技等合作，通過接入第三方數(shù)據(jù)庫，大大提高了篩選優(yōu)質借款人的效率和準確性，也進一步提升了平臺反欺詐能力，以及對違約風險的預測與判斷能力，防患于未然。

正是通過這些嚴格的貸前審核、貸中審查、貸后跟蹤、實物抵質押物、第三方代償?shù)榷嘀貙I(yè)的風控手段，網(wǎng)利寶建立起一套完整的360度風控體系，切實保障了出借人的資金安全，也使網(wǎng)利寶在當下風雨飄搖的市場中屹立不倒。

“經(jīng)歷過大浪淘沙，那些始終堅持合法合規(guī)運營、重視風險控制的優(yōu)質平臺會脫穎而出，而風雨過后的P2P行業(yè)也將迎來更穩(wěn)健的發(fā)展。”趙潤龍對此充滿信心與期待。