根據(jù)發(fā)達國家過去200年的發(fā)展經(jīng)驗，工業(yè)化完成之后，產(chǎn)業(yè)資本的初步積累完成，財富管理行業(yè)就會呈爆發(fā)式增長，成為部分產(chǎn)業(yè)資本轉型金融資本時的重要中介。中國也不例外。

社會財富在過去20年迅速積累，為財富管理行業(yè)的發(fā)展奠定了堅實供給基礎。福布斯3月初公布了2016年全球億萬富豪榜單，內(nèi)地上榜的富豪總人數(shù)達251人，僅次于美國，位列全球第二。其中，中國新上榜億萬富豪達70人，為全球增量最多的國家。

自2012年5月以來，中國的資產(chǎn)管理行業(yè)迎來了一輪監(jiān)管放松、業(yè)務創(chuàng)新的浪潮。新一輪的監(jiān)管放松，在擴大投資范圍、降低投資門檻以及減少相關限制等方面，均打破了證券公司、期貨公司、證投基金管理公司、銀行、保險公司和信托公司之間的競爭壁壘，使資產(chǎn)管理行業(yè)進入進一步的競爭、創(chuàng)新、混業(yè)經(jīng)營的大資管時代。

《福布斯》中文版發(fā)布的《2015中國高凈值人群壽險市場白皮書》顯示，隨著國內(nèi)金融體系的不斷完善，現(xiàn)有財富管理工具越來越豐富，高凈值人群對財富管理的需求和投資熱點也日益多樣化。

“我們注意到很多高凈值客戶開始看重投資的‘平衡性’，不再只偏重股票，還會投資債券、對沖基金等。此外，還有一些客戶對海外的醫(yī)療、科技等新興行業(yè)感興趣，甚至直接入股初創(chuàng)企業(yè)或私人公司?！贝群胶菩馁Y本管理（北京）有限公司總經(jīng)理孟澤宇女士表示。

據(jù)孟澤宇介紹，慈航資本采用“1+N”的專業(yè)服務模式，來自于各領域的專業(yè)顧問緊密流暢的進行團隊協(xié)作，從識別金融目標、策劃投資戰(zhàn)略、制定投資計劃，再到管理投資組合、實施投資方案、回顧投資表現(xiàn)，皆以綜合金融服務和全面財富管理為核心內(nèi)容。從客戶需求出發(fā)，針對每一位客戶都會制定半年度免費的財富規(guī)劃報告，并嚴格進行風險控制，保障資產(chǎn)安全，實現(xiàn)財富保值增值與資產(chǎn)傳承。

《2015中國私人財富報告》顯示，從境內(nèi)資產(chǎn)配置來看，許多投資者調高了投資收益預期。包括債券、信托產(chǎn)品、銀行理財產(chǎn)品在內(nèi)的固定收益類投資，在資產(chǎn)中的占比較兩年前有所下降。股票及股票類投資產(chǎn)品成為投資熱點，與資本市場相關的各類金融產(chǎn)品，包括PE、VC、定增等一級或一級半市場的投資比例也大幅提高。

境外投資的熱度持續(xù)上升，高凈值人群境外投資的目的從“分散風險”，開始向“主動尋求海外收益”轉變。固定收益類產(chǎn)品、股票和投資性房地產(chǎn)仍然會是境外投資的主要投資類別，然而與兩年前相比，股票等收益較高的權益類產(chǎn)品在境外資產(chǎn)中的占比有小幅上升。數(shù)據(jù)顯示，已擁有境外投資的高凈值人群占比從2013年的33%上升到37%。而談及未來境外投資的資產(chǎn)比例，已擁有境外投資的高凈值人士超過半數(shù)將會考慮增加境外投資，另有40%左右的人士預計該比例將大致保持不變。

面對這樣的趨勢，慈航資本積極布局全球資產(chǎn)配置，“因為我們需要降低資產(chǎn)的關聯(lián)度，所以要在不同國家配置資產(chǎn)，而不能局限于國內(nèi)。這是分散風險、增加收益的最佳選項?！泵蠞捎钆勘硎?。

目前正處在一個全球資產(chǎn)配置的黃金時代，財富的積累、政策的放開、渠道的拓寬，讓投資者擁有越來越多參與到海外市場的方式方法，很多高凈值人士已經(jīng)邁出了第一步，未來將有越來越多人走出去。相比國內(nèi)，海外市場有著更成熟和長久的經(jīng)驗積累和回報證明，國內(nèi)投資者可以更放心地去做多樣化的選擇。

孟澤宇表示，隨著“大資管”趨勢的逐步確立，各種類型的機構在“轉型”和“突圍”中積極創(chuàng)新出了各種多樣化的業(yè)務范圍，跨監(jiān)管機構監(jiān)管的財富、資產(chǎn)管理機構之間的合作變得愈加頻繁，這就要求不同的監(jiān)管機構也要具有全局思維，不能僅僅考慮自己所監(jiān)管的機構的風險敞口，還要考慮所監(jiān)管的機構的風險對于整個金融體系而言會造成何種影響。所以，隨著資產(chǎn)管理行業(yè)的進一步發(fā)展和深化，不論是從監(jiān)管還是市場分析環(huán)節(jié)，全局思維將會越來越重要。