在經(jīng)歷了以支付寶為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊后，臨近2014年底，銀監(jiān)會(huì)正式批準(zhǔn)深圳前海微眾銀行開(kāi)業(yè)。從一紙文件到獲批設(shè)立，這是民營(yíng)銀行試點(diǎn)的一小步，更是打破金融業(yè)“玻璃門”的一大步。

　　隨著民營(yíng)銀行試點(diǎn)的擴(kuò)大，是否會(huì)沖擊到傳統(tǒng)銀行格局？民營(yíng)銀行究竟是鯰魚還是鯊魚？

　　或許正如專家所言，民營(yíng)企業(yè)參與金融最大的價(jià)值不是帶來(lái)了多少資金，而是在商業(yè)化競(jìng)爭(zhēng)下，重新激活了商業(yè)銀行和金融市場(chǎng)的活力，改變了已經(jīng)固化的行業(yè)規(guī)則，通過(guò)混合所有制改革重塑金融生態(tài)。

　　名副其實(shí)的攪局者

　　社科院金融所銀行研究室主任曾剛認(rèn)為，除利率市場(chǎng)化之外，放開(kāi)民營(yíng)銀行市場(chǎng)準(zhǔn)入是金融市場(chǎng)化的重要組成部分。這些民營(yíng)銀行沒(méi)有歷史包袱，一開(kāi)始就從現(xiàn)代化的商業(yè)銀行起步，它們的進(jìn)入將給整個(gè)銀行業(yè)的治理結(jié)構(gòu)、經(jīng)營(yíng)管理模式帶來(lái)新的變化。

　　新中國(guó)的民營(yíng)銀行并非沒(méi)有先例。1996年，全國(guó)工商聯(lián)牽頭成立了以民營(yíng)資本為主的民生銀行。這家全國(guó)性的股份制銀行2000年A股上市，以目前3574.16億元的市值計(jì)算，在上市銀行中位列第7。但此后民營(yíng)銀行鮮有進(jìn)展，銀行業(yè)國(guó)有資本長(zhǎng)期處于主導(dǎo)地位。

　　直至2014年初，銀監(jiān)會(huì)在《2014年全國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管工作電視電話會(huì)議》上表示，民營(yíng)銀行將在2014年試點(diǎn)先行，首批試點(diǎn)3至5家，實(shí)行有限牌照。隨后，在3月份全國(guó)兩會(huì)期間，銀監(jiān)會(huì)主席尚福林表態(tài)，今年將啟動(dòng)民間資本依法設(shè)立民營(yíng)銀行改革，目前已選擇民營(yíng)資本參與首批5家銀行在天津、上海、浙江、廣東試點(diǎn)，將采取共同發(fā)起人制度，每家銀行不少于兩家民營(yíng)資本。民營(yíng)銀行重點(diǎn)服務(wù)小微企業(yè)和社區(qū)。

　　今年三季度，銀監(jiān)會(huì)同意批復(fù)首批5家民營(yíng)銀行籌建。其中，7月25日，深圳前海微眾銀行、溫州民商銀行、天津金城銀行獲準(zhǔn)籌建；9月29日，浙江網(wǎng)商銀行、上海華瑞銀行獲準(zhǔn)籌建。按照銀監(jiān)會(huì)的要求，拿到批文后有6個(gè)月的籌建期，如果沒(méi)有完成，可申請(qǐng)一次延期。

　　12月12日，銀監(jiān)會(huì)發(fā)布公告稱，已批準(zhǔn)深圳前海微眾銀行（下稱“微眾銀行”）開(kāi)業(yè)。這是首批試點(diǎn)的5家民營(yíng)銀行中首家獲準(zhǔn)開(kāi)業(yè)的銀行。作為第一批獲批的民營(yíng)銀行，微眾銀行不到5個(gè)月就獲得開(kāi)業(yè)批準(zhǔn)。盡管具體開(kāi)業(yè)日期尚不得而知，但可以肯定的是，民營(yíng)銀行將攪動(dòng)中國(guó)銀行業(yè)160多萬(wàn)億元的大盤子，銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)將現(xiàn)新格局。

　　“民營(yíng)銀行規(guī)模小，能夠和小微企業(yè)之間產(chǎn)生耦合機(jī)制，對(duì)解決其融資難題起到推動(dòng)作用。同時(shí)，民營(yíng)銀行的發(fā)起人很多本身就是民營(yíng)公司，更了解小微企業(yè)的需求。大客戶已經(jīng)被大銀行瓜分殆盡，民營(yíng)銀行若想發(fā)展就只能緊緊抓住小微企業(yè)作為經(jīng)營(yíng)核心。”中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)銀行業(yè)研究中心主任郭田勇表示。

　　微眾銀行的樣板效應(yīng)

　　“微眾銀行將具有‘輕資產(chǎn)、重技術(shù)’的科技基因，把互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)融入傳統(tǒng)的銀行，或許能夠顛覆現(xiàn)有的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)模式。”一位券商的銀行業(yè)分析師說(shuō)。

　　對(duì)于微眾銀行，業(yè)界期望頗高，希望這家具有互聯(lián)網(wǎng)基因的銀行能夠改變傳統(tǒng)銀行業(yè)。

　　銀監(jiān)會(huì)法規(guī)部主任劉福壽表示，發(fā)起設(shè)立民營(yíng)銀行目標(biāo)是為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供高效率和差異化的金融服務(wù)，如微眾銀行，將來(lái)要辦成以重點(diǎn)服務(wù)個(gè)人消費(fèi)者和小微企業(yè)為特色的銀行，溫州的民商銀行定位主要是為溫州區(qū)域的小微企業(yè)、個(gè)體工商戶和小區(qū)居民、縣域三農(nóng)提供普惠金融服務(wù)，天津金城銀行將重點(diǎn)發(fā)展天津地區(qū)的對(duì)公業(yè)務(wù)。

　　此次微眾銀行作為首家獲開(kāi)業(yè)批復(fù)的民營(yíng)銀行，其網(wǎng)絡(luò)銀行的定位也給了外界足夠的想象空間。不設(shè)物理網(wǎng)點(diǎn)和柜臺(tái)，所有的獲客、風(fēng)控、服務(wù)均在線上完成。同時(shí)，微眾銀行還將基于騰訊的用戶和數(shù)據(jù)優(yōu)勢(shì)，打造“大平臺(tái)”運(yùn)營(yíng)模式。這將是真正意義上的互聯(lián)網(wǎng)金融，而非徒有其表的“鼠標(biāo)+水泥”。

　　微眾銀行副行長(zhǎng)、籌備組組長(zhǎng)黃黎明曾表示，“微眾銀行的網(wǎng)點(diǎn)不能說(shuō)沒(méi)有，但一定會(huì)比較少?？隙ú粫?huì)像傳統(tǒng)銀行那樣走借貸業(yè)務(wù)路線，去做一張龐大的資產(chǎn)負(fù)債表。”

　　有消息稱，銀監(jiān)會(huì)已收到微眾銀行上報(bào)的基本業(yè)務(wù)框架和產(chǎn)品方案。但由于該銀行重點(diǎn)突出的“互聯(lián)網(wǎng)基因”并無(wú)先例，監(jiān)管部門需要時(shí)間慎重斟酌。對(duì)此，騰訊方面表示，微眾銀行擁有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的核心系統(tǒng)已在開(kāi)發(fā)中，上線時(shí)將依照相關(guān)規(guī)定及時(shí)公布。

　　據(jù)悉，目前，微眾銀行已著手籌建了五大事業(yè)部，即零售小微金融事業(yè)部、信用卡事業(yè)部、同業(yè)及公司業(yè)務(wù)事業(yè)部、科技事業(yè)部和微金融事業(yè)部。不過(guò)，“輕資產(chǎn)”經(jīng)營(yíng)的布局思路已在高管層形成共識(shí)。業(yè)內(nèi)認(rèn)為，微眾銀行這類民營(yíng)銀行無(wú)論采取什么模式，其資本充足率、撥備覆蓋率、杠桿率、流動(dòng)性等傳統(tǒng)監(jiān)管指標(biāo)仍然適用。以微眾銀行30億元的注冊(cè)資本金來(lái)看，較難涉足大額信貸等“重資產(chǎn)”業(yè)務(wù)。

　　“無(wú)疑未來(lái)消費(fèi)金融領(lǐng)域的競(jìng)爭(zhēng)會(huì)非常激烈，傳統(tǒng)銀行目前業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型也會(huì)注意提升中間業(yè)務(wù)收入，并且很多股份制銀行都越來(lái)越重視資產(chǎn)管理領(lǐng)域，所以，微眾銀行算是踏上了銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的大節(jié)奏，前期可能會(huì)與傳統(tǒng)商業(yè)銀行展開(kāi)合作，但后期如何在市場(chǎng)上占據(jù)一席之地還有待觀察。”一位股份制銀行高層分析稱。

　　“改變銀行”剛剛開(kāi)始

　　“新銀行所將帶來(lái)的長(zhǎng)期影響可能將是十分深遠(yuǎn)的，原因是新的產(chǎn)品和業(yè)務(wù)模式可能會(huì)令競(jìng)爭(zhēng)形勢(shì)發(fā)展重大的改變。舉例來(lái)說(shuō)，實(shí)體銀行網(wǎng)絡(luò)的價(jià)值將會(huì)下降，這將提高銀行業(yè)的生產(chǎn)力，但同時(shí)也加快較為弱小的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)者被淘汰出局的步伐。”瑞士信貸在其研報(bào)中稱。

　　“銀行不改變，我們就來(lái)改變銀行”，這是兩年前馬云的豪言壯語(yǔ)。對(duì)內(nèi)地銀行業(yè)而言，互聯(lián)網(wǎng)金融和民營(yíng)銀行的沖擊才剛剛開(kāi)始。

　　瑞士信貸的研報(bào)表示，雖然5張民營(yíng)銀行牌照對(duì)現(xiàn)有銀行中期內(nèi)的利潤(rùn)影響有限，但將給中國(guó)銀行業(yè)帶來(lái)巨大而深遠(yuǎn)的長(zhǎng)期影響。

　　中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)12月16日發(fā)布了《中國(guó)銀行家調(diào)查報(bào)告（2014）》（下稱《報(bào)告》），多數(shù)銀行家判斷，在民營(yíng)銀行設(shè)立所產(chǎn)生的鯰魚效應(yīng)中，將對(duì)規(guī)模、定位近似的城商行和領(lǐng)域重合的小微貸款業(yè)務(wù)產(chǎn)生較大沖擊。

　　對(duì)于民營(yíng)銀行采取何種經(jīng)營(yíng)方式較為有利，絕大多數(shù)的受訪銀行家認(rèn)為應(yīng)該與現(xiàn)有銀行采取差異化的經(jīng)營(yíng)模式。72.1%的銀行家認(rèn)為民營(yíng)銀行可采取在特定區(qū)域設(shè)立機(jī)構(gòu)，67.3%的銀行家認(rèn)為可采取以吸收小額存款、發(fā)放小額貸款為主要業(yè)務(wù)的“小存小貸”模式。

　　《報(bào)告》顯示，在與現(xiàn)有銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的比較中，“機(jī)制靈活”被82.7%的銀行家認(rèn)為是民營(yíng)銀行的最大優(yōu)勢(shì)，超過(guò)半數(shù)銀行家認(rèn)為較傳統(tǒng)銀行而言，民營(yíng)銀行的創(chuàng)新能力更強(qiáng)（55.3%）。同時(shí)，現(xiàn)有銀行經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期的積累也具有自身獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)，如信譽(yù)保證（57%）、資金實(shí)力（55.3%）、客戶基礎(chǔ)（51.7%）和風(fēng)險(xiǎn)管控能力（50.6%）等。

　　值得關(guān)注的是，銀行家認(rèn)為民營(yíng)銀行自身也面臨著相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。從調(diào)查結(jié)果看，超過(guò)七成的銀行家認(rèn)為民營(yíng)銀行最大的風(fēng)險(xiǎn)是由其公司治理不健全引發(fā)的關(guān)聯(lián)交易和道德風(fēng)險(xiǎn)（73.2%）。除此之外，由于銀行經(jīng)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)不足引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)（69.6%）和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)（55.9%）也是民營(yíng)銀行面臨的主要挑戰(zhàn)。

　　2015年發(fā)展將提速

　　在日前的《2015年全國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理工作電視電話會(huì)議》上，尚福林表示，銀監(jiān)會(huì)支持民間資本多渠道進(jìn)入各類銀行機(jī)構(gòu)。一是，擴(kuò)大民營(yíng)銀行試點(diǎn)范圍，加快出臺(tái)民營(yíng)銀行發(fā)展指導(dǎo)意見(jiàn)，完善民營(yíng)銀行持續(xù)監(jiān)管框架；二是，擴(kuò)大消費(fèi)金融公司試點(diǎn)范圍，廣泛吸收符合條件的民間資本參與；三是，擴(kuò)大村鎮(zhèn)銀行民資股比范圍，支持民間資本參與發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行，提高民間資本占比；四是，擴(kuò)大民間資本參與機(jī)構(gòu)重組范圍。推進(jìn)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)混合所有制改革，拓寬民間資本進(jìn)入銀行業(yè)的渠道。

　　民營(yíng)銀行的“玻璃門”打開(kāi)后，2015年的發(fā)展將進(jìn)一步提速。

　　據(jù)悉，監(jiān)管部門下一步還將適時(shí)擴(kuò)大試點(diǎn)范圍，重點(diǎn)考慮東北、中西部等金融服務(wù)薄弱地區(qū)，在加強(qiáng)監(jiān)管前提下，加快推動(dòng)具備條件的民間資本依法發(fā)起設(shè)立民營(yíng)銀行。

　　據(jù)記者了解，在民營(yíng)銀行快速落地的同時(shí)，近年來(lái)我國(guó)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)的步伐也不斷加快，不僅股份制商業(yè)銀行和城商行民間資本占比大幅提升，在農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)中，民資占比也已近九成。

　　統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，股份制商業(yè)銀行和城商行的民間資本占比分別由2002年的11%和19%提高到2013年末的45%和56%。截至2014年9月末，在農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)股權(quán)結(jié)構(gòu)中，民間資本占比達(dá)89.9%；在村鎮(zhèn)銀行股權(quán)結(jié)構(gòu)中，民間資本占72.3%，民間資本基本實(shí)現(xiàn)了投資農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)種類全覆蓋和投資地域無(wú)限制。

　　劉福壽表示，下一步銀監(jiān)會(huì)將指導(dǎo)微眾銀行、溫州民商銀行和天津金城銀行這三家試點(diǎn)銀行籌建小組做好各項(xiàng)籌建工作，包括要搭建合理的公司治理架構(gòu)，起草銀行章程，選聘合格的董事、高級(jí)管理人員，擬定經(jīng)營(yíng)方針和計(jì)劃，建立銀行主要管理制度和風(fēng)險(xiǎn)防范體系框架等。同時(shí)，銀監(jiān)會(huì)還將繼續(xù)指導(dǎo)另外兩家首批試點(diǎn)銀行的籌建小組加快完善和確定籌建方案，及時(shí)總結(jié)試點(diǎn)的經(jīng)驗(yàn)，適時(shí)擴(kuò)大試點(diǎn)范圍，進(jìn)一步調(diào)動(dòng)民間資本進(jìn)入金融業(yè)的積極性。